🚨 Sentyment inwestorów staje się ekstremalnie niedźwiedzi
Dane z rynku opcji pokazują, że pozycjonowanie inwestorów stało się bardzo niedźwiedzie.
Skew opcji put-call S&P 500 na 3 miesiące wzrósł do około 0.50, co stanowi jeden z najwyższych poziomów w ciągu ostatnich trzech lat. Metrika ta odzwierciedla, jak dużo droższe są opcje put w porównaniu do opcji call — a wyższe odczyty zwykle sygnalizują rosnący strach i popyt na ochronę przed spadkami. 📉
Dla porównania, średni skew opcji put-call pojedynczych akcji na 3 miesiące wzrósł do ~0.15, najwyższego poziomu od sierpnia, co pokazuje, że pozycjonowanie niedźwiedzie nie jest ograniczone do szerszego rynku.
Sentyment krótkoterminowy wydaje się jeszcze bardziej ostrożny. Skew na S&P 500 na 1 miesiąc wzrósł do ~0.53, najwyższego poziomu od niedźwiedziego rynku w 2022 roku.
To bardzo blisko poziomu ~0.56, który zaobserwowano podczas krachu rynku w pandemii w 2020 roku, kiedy panika zabezpieczająca zdominowała Wall Street.
⚠️ Wielkie pytanie:
Czy Wall Street staje się zbyt niedźwiedzie, przygotowując się na potencjalny kontrariański odbicie — czy rynek przygotowuje się na kolejną falę ryzyka spadkowego?
#StockMarket #SP500 #OptionsTrading #WallStreet #MarketSentiment
