Il 31 maggio 2024, PayPal ha annunciato la quotazione della sua stablecoin PayPal USD (PYUSD) sulla blockchain di Solana. Questa è un'altra pietra miliare da quando Paypal ha lanciato per la prima volta PYUSD sulla rete principale di Ethereum nell'agosto dello scorso anno. Non solo fornisce ai suoi utenti un metodo di pagamento nuovo ed efficiente, ma fornisce anche un importante riferimento per le tendenze future dell'intero settore dei pagamenti.

Nel processo di scrittura di un rapporto di ricerca sui pagamenti Web3 e di comunicazione con le aziende del settore, ho pensato a una domanda: il pagamento tramite stablecoin è davvero necessario? Proprio quando PYUSD è stato lanciato su Solana, Paypal ha dato una risposta sulla libertà di pagamento da una prospettiva molto pragmatica:

"Le persone vogliono pagare come vogliono e l'attuale rete di pagamento non può soddisfare le loro esigenze. Le criptovalute possono soddisfare le esigenze ed sono pratiche. In qualità di società di tecnologia finanziaria impegnata a promuovere l'innovazione dei pagamenti, lanceremo una soluzione di pagamento stablecoin per soddisfare le esigenze attuali delle persone esigenze di pagamento."

Partendo da ciò, questo articolo proverà ad analizzare la logica interna di Paypal rivolgendo la sua attenzione alle Crypto, la soluzione di pagamento stablecoin lanciata da Solana su PYUSD, e all'evoluzione di PYUSD verso l'adozione di massa. Spero che possa essere un riferimento per il settore e accogliere con favore scambi e discussioni.

1. Perché Paypal ha rivolto la sua attenzione alle criptovalute

In qualità di società di pagamenti leader a livello mondiale, PayPal vanta oltre vent'anni di esperienza nei pagamenti globali. Negli ultimi vent'anni, con lo sviluppo maturo dell'e-commerce, PayPal non solo si è trasformato in un faro di fiducia, fornendo agli utenti un'approvazione di fiducia per le transazioni, ma ha anche realizzato lo sviluppo su larga scala delle reti di pagamento digitale su Internet (Digital Pagamenti). Applicazione diffusa.

L'intento originale di Paypal è sempre stato lo stesso: promuovere l'innovazione dei pagamenti e consentire a tutti di pagare secondo i propri desideri.

Ma finora, l’innovazione dei pagamenti è stata costruita sulla stessa traiettoria finanziaria di base dell’ascesa di Internet. Sebbene il settore si sia impegnato a fornire transazioni globali, istantanee e senza intoppi, la realtà spesso mostra delle carenze:

I tempi di liquidazione dei pagamenti online rimangono lunghi (in media da 2 a 3 giorni negli Stati Uniti), con mercati, banche e fornitori di servizi tenuti ad essere aperti nei giorni lavorativi, prolungando ulteriormente i tempi di liquidazione dei datori di lavoro che faticano a pagare una forza lavoro sempre più distribuita; della popolazione fatica a inviare denaro oltre confine in modo economico ed efficiente; le imprese avvertono più spesso questo attrito, mentre i consumatori continuano ad aspettare in un ambiente di pagamento che ritengono dovrebbe essere veloce.

In poche parole, le persone oggi non sono in grado di pagare come vorrebbero.

Ecco perché Paypal ha rivolto la sua attenzione alle criptovalute, e la risposta è semplice: soddisfa un'esigenza ed è pratica.

La criptovaluta e la tecnologia blockchain possono avvicinare le persone alla realizzazione delle loro aspirazioni di pagamento: pagamenti veloci, economici e globali. Questa nuova infrastruttura finanziaria/di pagamento di nuova generazione può aiutare PayPal a servire meglio i suoi 40 milioni di utenti, consentendo a tutti di pagare come desiderano.

Quindi, più di un decennio dopo l’emergere della criptovaluta e della tecnologia blockchain, PayPal è ancora una volta arrivato in un momento critico nella storia dei pagamenti, un momento che, come Internet nei primi anni 2000, è pieno di potenziale e opportunità.

Proprio come prima Paypal portava i pagamenti online, Paypal ora porta i pagamenti on-chain.

2. Il dilemma globale dei pagamenti deve essere risolto

Gli attuali percorsi di pagamento e i protocolli di messaggistica come ACH, SEPA e SWIFT formano una rete per i pagamenti globali. Ci consentono di condurre transazioni su larga scala in aree geografiche e fusi orari diversi e garantire pagamenti relativamente fluidi. Ma allo stesso tempo, l’attuale tecnologia di pagamento ci costringe anche a fare dei compromessi tra 1) velocità di regolamento dei pagamenti e 2) rapporto costo-efficacia, come ad esempio:

  • Il flusso di fondi comporterà commissioni e saranno necessari accordi preventivi di cooperazione e requisiti di liquidità tra i vari intermediari di flusso;

  • I limiti di tempo operativi tra fusi orari (giorni lavorativi) e l'elaborazione batch di tutte le parti fanno sì che i pagamenti possano richiedere diversi giorni per essere regolati;

  • Gli accordi di regolamento netto sono difficili da soddisfare le esigenze di transazioni di piccolo importo e ad alta frequenza.

Tuttavia, per gli adulti non facciamo una scelta, vogliamo entrambe le cose: una soluzione efficiente a basso costo.

Ciò che la gente vuole è pagare più facilmente. Le aziende vogliono pagare i propri fornitori senza doversi preoccupare dei tempi di liquidazione; i privati ​​vogliono inviare denaro ai familiari lontani senza pagare commissioni elevate e giorni di attesa. L'infrastruttura finanziaria odierna non può soddisfare rapidamente le esigenze delle persone per transazioni veloci. Paypal non vuole che gli utenti perdano valore nell'attesa.

Oggi, le criptovalute e la tecnologia blockchain offrono un nuovo gateway di pagamento che semplifica i processi di regolamento dei pagamenti, rendendo i pagamenti veloci, economici e facilmente accessibili.

Pertanto, dobbiamo utilizzare soluzioni tecnologiche di pagamento in criptovaluta e blockchain per risolvere i problemi ereditati dai pagamenti tradizionali: 1) tempi di regolamento lenti; 2) costi di transazione elevati; e 3) l’attuale sistema finanziario non può coprire le regioni incompatibili (Under-). bancario e non bancario).

3. La soluzione di pagamento stablecoin di Paypal

Definizione di stablecoin: i prezzi della maggior parte delle criptovalute oscillano notevolmente e non sono adatti al pagamento. Ad esempio, Bitcoin può subire ampie fluttuazioni nell'arco di un giorno. Le stablecoin sono criptovalute che mirano a risolvere questo problema mantenendo un valore stabile, spesso ancorato 1:1 alle valute fiat come il dollaro USA. Le stablecoin offrono il meglio di entrambi i mondi: mantengono una bassa volatilità quotidiana offrendo allo stesso tempo i vantaggi della blockchain: efficiente, conveniente e accessibile a livello globale.

La stablecoin PYUSD lanciata da PayPal è una nuova soluzione di pagamento stablecoin progettata per consentire la prossima generazione di innovazione tecnologica finanziaria. PYUSD si basa sull'accumulazione profonda del settore dei pagamenti di PayPal e sulla blockchain ad alte prestazioni di Solana, consentendo un regolamento istantaneo efficiente, costi di transazione ridotti, elevata sicurezza e pagamenti veramente globali.

PYUSD è uno strumento di memorizzazione del valore stabile (scambio 1:1 USD) lanciato da Paypal basato sulla blockchain. La sua comparsa risolverà i problemi sopra menzionati nell'attuale settore dei pagamenti globali. Gli utenti statunitensi idonei possono acquistare, vendere, inviare, ricevere PYUSD e utilizzarlo per pagare:

  • Acquista e trasferisci PYUSD all'interno degli ecosistemi PayPal e Venmo per ottenere un'esperienza di deposito e prelievo fluida;

  • Utilizzare PYUSD Pay come metodo di pagamento per transazioni online, come checkout e pagamenti presso milioni di commercianti PayPal in tutto il mondo;

  • Pagamenti P2P transfrontalieri PYUSD su Xoom (uno strumento di pagamento transfrontaliero);

  • Al di fuori dell'ecosistema PayPal, PYUSD può essere utilizzato su scambi di criptovaluta (come Crypto.com) e portafogli (come Phantom);

  • PYUSD può essere utilizzato anche per varie innovazioni. Ad esempio, PYUSD può essere utilizzato come strumento di finanziamento rapido e a basso costo per investimenti in capitale di rischio come Mesh.

PYUSD sta costruendo un vero scenario commerciale per le stablecoin, fornendo l'esperienza di pagamento praticamente priva di attriti e affidabile che i consumatori e i commercianti tradizionali si aspettano.

4. L'evoluzione del pagamento tramite stablecoin Paypal verso l'adozione di massa

Sulla base dei quasi 20 anni di esperienza di Paypal nella conformità dei pagamenti globali e dei più elevati standard di conformità di PYUSD, la combinazione di PayPal + PYUSD può aggiornare le precedenti transazioni stablecoin (Stablecoin Transactions) nei pagamenti stablecoin (Stablecoin Payments) di cui abbiamo veramente bisogno.

Quando Paypal fu fondato, il suo compito non era solo quello di promuovere l'implementazione dei pagamenti, ma anche quello di introdurre e diffondere una nuova tecnologia: il pagamento digitale. Attualmente questo metodo di pagamento digitale è stato integrato nelle nostre vite ed è ovunque. Questa esperienza di successo può fornire una guida empirica e nuove intuizioni per il lancio del pagamento con stablecoin PYUSD. Nello specifico Paypal divide l’evoluzione della Mass Adoption in tre fasi:

Consapevolezza;

Utilità di pagamento (Utilità);

Ubiquità.

4.1 L'introduzione dei concetti porta al risveglio cognitivo (Consapevolezza attraverso l'introduzione)

Come accennato in precedenza, i pagamenti sono onnipresenti e profondamente radicati nelle abitudini e nelle pratiche, quindi la trasformazione dovrà essere graduale e stabile, e questa trasformazione non avverrà dall’oggi al domani. L’introduzione di un nuovo metodo di pagamento rappresenta un cambiamento tanto comportamentale quanto tecnologico o finanziario.

Il primo passo verso l’adozione di massa è il risveglio cognitivo, ovvero semplicemente educare le persone sul fatto che esiste una nuova tecnologia.

In questa fase, i primi ad adottarli sono il pubblico target, i possessori di criptovalute, un gruppo che costituisce circa il 15% della popolazione globale ed è relativamente facile da raggiungere. Questo è il motivo per cui Paypal ha lanciato PYUSD su Ethereum alla fine del 2023, garantendo consapevolezza tra i primi utilizzatori.

Ora che PYUSD è stato lanciato sulla blockchain ad alte prestazioni Solana, che ha la seconda maggiore capitalizzazione di mercato, può raggiungere le persone più attive e attive nell'ecosistema crittografico e far sapere al mondo: "PYUSD è davvero qui".

Inoltre, l’integrazione di PYUSD con le app PayPal e Venmo porterà a bordo più di 100 milioni di utenti statunitensi. In futuro, continueremo a collaborare con gli scambi di criptovalute e i partner di pagamento per espandere l'influenza di PYUSD al di fuori dell'ecosistema PayPal.

Paypal sa dalla sua precedente esperienza di successo che il risveglio intellettuale è il primo passo necessario per portare un nuovo meccanismo di pagamento alle masse.

4.2 Utilità attraverso l'integrazione

Il prossimo passo nell’adozione della nuova tecnologia di pagamento è realizzare l’utilità di pagamento, cioè trasformare la consapevolezza iniziale della consapevolezza ideologica in utilità di pagamento nella vita reale, proprio come PayPal nei primi tempi attraverso eBay per trasformare PayPal in un servizio affidabile tra due parti che non si conoscono tra loro.

Oggi le persone hanno bisogno di pagamenti rapidi ed economici. Anche se il lancio di PYUSD da parte di Paypal sulla rete principale di Ethereum gli ha dato un'enorme visibilità, non ha soddisfatto pienamente tutti i criteri necessari affinché PYUSD potesse compiere la sua missione di strumento di pagamento per il commercio digitale: efficiente, conveniente e accessibile a livello globale.

Pertanto, PYUSD si è rivolto a Solana per realizzare l’utilità dei pagamenti.

Solana è una rete blockchain ad alte prestazioni creata per finanza, pagamenti, programmi fedeltà e altro ancora ed è una delle blockchain più adottate. Nel quarto trimestre del 2023 sono state elaborate in media 40,7 milioni di transazioni ogni giorno e 2.500 sviluppatori erano attivi nell’ecosistema. Inoltre, l’open source, la programmabilità e la componibilità della sua blockchain possono anche portare enormi effetti di spazio e di rete.

Solana offre a PYUSD velocità di regolamento molto più elevate, costi di transazione inferiori, maggiore scalabilità e supporto di rete globale rispetto ad altre blockchain. Dopo aver combinato i vantaggi di Solana, gli utenti possono davvero realizzare l'utilità di pagamento quando utilizzano PYUSD:

  • Regolamento in tempo reale: la maggior parte delle transazioni PYUSD vengono liquidate in modo efficiente in pochi secondi;

  • Bassi costi di transazione: i costi di transazione sulla catena Solana sono solo di pochi centesimi, indipendentemente dall'importo della transazione;

  • Definitività della transazione: i commercianti non devono preoccuparsi che i clienti annullino i pagamenti a causa di fondi insufficienti o per altri motivi;

  • Offerte 24 ore su 24, 7 giorni su 7: disponibili 24 ore su 24, 7 giorni su 7, 365 giorni all'anno;

  • Interoperabilità: PYUSD può essere utilizzato al di fuori dell'ecosistema PayPal per ottenere l'interoperabilità con altri gateway, reti e portafogli;

  • Programmabilità e componibilità: PYUSD è sviluppato sullo standard dei token SPL ampiamente adottato. Ciò significa che qualsiasi prodotto che supporta lo standard supporterà automaticamente PYUSD. Gli sviluppatori sono liberi di sperimentare e costruire all'interno e all'esterno dell'ecosistema PayPal. Consumatori, commercianti e istituzioni possono usufruire di un'ampia gamma di esperienze di sviluppo di terze parti che sfruttano PYUSD per casi di utilizzo finanziario e di pagamento;

  • Ampia base di utenti di Paypal: PYUSD è disponibile per la base esistente di clienti PayPal idonei con sede negli Stati Uniti.

Pertanto, il lancio di PYUSD su Solana aiuterà l’adozione a lungo termine dei pagamenti tramite stablecoin. In questo processo, PYUSD viene spostato dalla fase di risveglio cognitivo alla fase di effettiva utilità di pagamento. Con il lancio di PYUSD su Ethereum e Solana, porterà più sviluppatori e partner ecologici a partecipare e, combinato con la praticità delle applicazioni PayPal e Venmo, PYUSD fornirà agli utenti soluzioni più pratiche e facili da usare.

4.3 Ubiquità attraverso l'assimilazione di pagamenti in valuta stabile

La fase finale dell’adozione di qualsiasi nuova tecnologia di pagamento è l’ubiquità, che è caratterizzata dalla perfetta integrazione della tecnologia nella vita di tutti i giorni. In questa fase, le persone sono in grado di utilizzare le nuove tecnologie di pagamento senza sforzo e senza confusione: pagano semplicemente come vogliono. Per PayPal, rende i pagamenti digitali un modo per consentire alle persone in più di 200 paesi di inviare denaro tra loro e alle aziende, come metodo di pagamento P2P, B2B e B2C sicuro, affidabile e standardizzato. Con lo sviluppo della globalizzazione digitale, è ovunque.

5. Caso d’uso del pagamento in valuta stabile PYUSD su Solana

Per realizzare i sogni e permettere alle persone di pagare come desiderano, non basta gridare slogan. Diamo un’occhiata ad alcuni scenari di implementazione di PYUSD.

5.1 Trasferimenti e rimesse transfrontaliere punto-punto (P2P)

Oggi, in tutto il mondo, le persone sono più connesse economicamente che mai. Tuttavia, lo spostamento di denaro tra individui oltre confine è un mercato ampio e in crescita, pieno di opportunità. I trasferimenti e le rimesse fiat verso i paesi a basso e medio reddito raggiungeranno i 669 miliardi nel 2023 (dati della Banca Mondiale), ma i trasferimenti e le rimesse transfrontaliere non sono economici.

Con PYUSD, i pagatori possono inviare denaro direttamente ai destinatari utilizzando il portafoglio Solana, con trasferimenti che vengono regolati quasi istantaneamente e a costo quasi zero.

Anche per i destinatari senza un portafoglio Solana, i pagatori possono risparmiare sul costo dei servizi di rimessa di trasferimento transfrontaliero collaborando con il fornitore di servizi di pagamento di PYUSD. I fornitori di servizi di pagamento si collegano alla rete di contanti in valuta fiat attraverso le banche partner locali di PYUSD, consentendo ai destinatari di convertire facilmente PYUSD in depositi bancari o contanti, godendo così di servizi di trasferimento e rimessa globali quasi istantanei e a basso costo.

5.2. Trasferimento interaziendale (B2B)

A causa della complessità dei pagamenti transfrontalieri, con più intermediari e reti bancarie corrispondenti in tutti i paesi, la maggior parte dei pagamenti B2B può richiedere giorni per essere regolata. Inoltre, a seconda di come i fondi vengono spostati oltre confine, le commissioni di pagamento possono essere elevate.

Sfruttando la natura programmabile di PYUSD, le aziende possono creare i propri servizi per creare senza soluzione di continuità modalità quasi istantanee ed economicamente vantaggiose per trasferire denaro oltre confine con requisiti tecnici relativamente bassi. I team possono anche creare contratti intelligenti per gestire il flusso di PYUSD tra i conti. Ciò migliora la velocità e l’accuratezza dei pagamenti dei fornitori (o qualsiasi altro pagamento B2B regolato da un accordo contrattuale).

Inoltre, l’utilizzo di PYUSD per i trasferimenti non richiede necessariamente che le aziende possiedano PYUSD o addirittura interagiscano con PYUSD. I fornitori di servizi di pagamento possono creare prodotti di pagamento B2B per fornire un’esperienza fiat agli utenti finali.

5.3 Pagamento globale (B2C)

PYUSD può ridurre significativamente la complessità dei pagamenti globali. Invece di dover passare attraverso una complessa rete di conti bancari regionali unici, diverse valute, banche corrispondenti e percorsi di portafoglio digitale, PYUSD può essere pagato a qualsiasi indirizzo di portafoglio compatibile. Inoltre, i contratti intelligenti programmabili che utilizzano PYUSD possono consentire ai contribuenti aziendali di automatizzare i processi di pagamento in modo più efficiente e persino di pagare gli stipendi in tempo reale.

5.4. Piccole transazioni

I tradizionali sistemi di elaborazione dei pagamenti faticano a supportare transazioni di piccolo valore a causa delle elevate commissioni di transazione. Di conseguenza, le piattaforme che gestiscono transazioni di piccolo valore spesso elaborano i pagamenti in batch, il che comporta una complessa ingegneria dei pagamenti, aumenta il rischio e impedisce alle piattaforme di accettare microtransazioni.

Tuttavia, PYUSD su Solana consentirà alle piattaforme commerciali di elaborare facilmente piccole transazioni quasi in tempo reale e a basso costo. Le microtransazioni consentono una varietà di casi d'uso, come suggerimenti, acquisti in-game e piccoli pagamenti ai creatori di contenuti per lettura o visualizzazione.

5.5. Pagamento Web3

Molti commercianti Web3, come i mercati NFT e le piattaforme di gioco basate su blockchain, non hanno connettività ai tradizionali conti bancari fiat e richiedono una soluzione di pagamento solida e non volatile, offerta da PYUSD + Paypal.

6. Scrivi alla fine

Jose Fernandez da Ponte, vicepresidente senior del gruppo Blockchain, criptovaluta e valuta digitale di PayPal, ha dichiarato: "PayPal USD è stato creato per rivoluzionare la prossima evoluzione dell'economia digitale fornendo un modo veloce, facile ed economico per pagare il commercio offrendo PYUSD sulla blockchain di Solana promuove il nostro obiettivo di abilitare una valuta digitale con valore stabile progettata per il commercio e i pagamenti."

Possiamo vedere che PYUSD è stato tiepido dal suo lancio su Ethereum lo scorso anno ed è più operativo nell'app Supper di Paypal. Solana viene lanciato questa volta, sia che tu voglia uscire dal cerchio o pianificare di esplorare ulteriormente. Non c'è dubbio che sia arrivata la killer app per Web3, e sono i pagamenti!

Come abbiamo detto nel nostro precedente rapporto di ricerca sui pagamenti Web3: la più grande opportunità per la criptovaluta potrebbe non essere vista come una criptovaluta, ma come un nuovo insieme di metodi di pagamento.

Il pagamento porta con sé l’importante missione di aprire il sistema di criptovaluta on-chain e il sistema valutario legale off-chain. Dopo la trasformazione in tokenizzazione della tecnologia blockchain, darà nuovo valore al sistema valutario tradizionale e supererà i confini precedentemente impossibili Di conseguenza, l’economia probabilmente cambierà per sempre.

FINE