La regolamentazione globale delle criptovalute sta diventando più rigorosa a una velocità senza precedenti.

- La legge GENIUS degli Stati Uniti è stata firmata, la legge CLARITY è in fase di avanzamento, la SEC e la CFTC hanno lanciato congiuntamente il progetto Crypto;

- In Asia-Pacifico, le licenze VASP di Hong Kong e il progetto Guardian di Singapore sono state implementate.

In questo momento, il Co-CEO di Binance Richard Teng @_RichardTeng ha pubblicato un video degno di nota. Insieme al Chief Compliance Officer Noah Perlman, ha condiviso dati specifici su ciò che Binance sta facendo in materia di conformità.

La densità informativa è molto alta, Biteye ritiene che ci siano alcuni punti chiave da considerare. 👇

⭐️ 1. Interpretazione dei segnali chiave: definire la conformità attraverso i dati

In combinazione con il recente contenuto di conformità pubblicato da Binance, questo video trasmette alcuni segnali chiave:

1️⃣ Un quarto dei dipendenti si occupa di conformità

Binance ha attualmente oltre 1.500 persone dedicate alla conformità e al rischio, che rappresentano circa il 25% dei dipendenti globali. Di questi, 593 sono dipendenti a tempo pieno nell'unità di conformità, mentre quasi mille persone nelle aree tecniche, di prodotto e di assistenza clienti svolgono funzioni di conformità. Negli ultimi anni, il ripristino di questo sistema ha comportato investimenti di centinaia di milioni di dollari.

Secondo le informazioni correlate, il controllo della conformità è stato profondamente integrato nel modo in cui Binance gestisce le proprie operazioni aziendali, anticipando ogni passaggio del processo commerciale. Per uno scambio che opera 24 ore su 24 e ha utenti in tutto il mondo, la costruzione di questo sistema è molto più complessa di quanto gli osservatori esterni possano immaginare.

2️⃣ L'esposizione al rischio di sanzioni è diminuita del 97% in 18 mesi

Dallo 0,284% del volume totale delle transazioni nel gennaio 2024, è sceso allo 0,009% nel luglio 2025. L'importo delle interazioni dirette con scambi ad alto rischio è diminuito da 4,19 milioni di dollari a 110.000 dollari.

L'apertura delle blockchain significa che chiunque può trasferire fondi all'indirizzo di uno scambio senza autorizzazione; l'esposizione zero non è tecnicamente realizzabile. Ciò che uno scambio può fare è controllare i rischi attraverso il monitoraggio post-fatto, la scansione dei portafogli e il monitoraggio delle transazioni. In tali condizioni intrinseche, ridurre l'esposizione a meno di un millesimo è un'impresa notevole in termini di tecnologia e risorse umane.

3️⃣ Dati sulla cooperazione delle forze dell'ordine e sulla protezione degli utenti nel 2025

- Risposta a oltre 71.000 richieste di enforcement globali, circa 200 al giorno

- Collaborazione per confiscare oltre 131 milioni di dollari di fondi illeciti

- Il sistema di gestione del rischio ha bloccato circa 6,69 miliardi di dollari di potenziali perdite fraudolente per 5,4 milioni di utenti

Le frodi che vengono bloccate accadono ogni giorno e la conformità non è solo un'apparenza di avere una licenza, ma rappresenta una barriera reale per la sicurezza degli asset degli utenti.

4️⃣ Indipendenza del sistema di conformità

Le decisioni di conformità si basano su leggi e procedure stabilite, e non su considerazioni commerciali. Teng ha anche affermato nel video che nessuno di Binance è stato licenziato per aver sollevato questioni di conformità, il compito del team di indagine è di identificare e segnalare problemi, rivedere, aggiornare e gestire secondo il framework.

⭐️ 2. Da una risposta passiva a una ricostruzione attiva: panoramica dell'evoluzione della conformità di Binance

Il sistema di conformità di Binance non è stato costruito in un giorno. Ripercorrendo l'intera linea temporale, ha attraversato tre fasi chiaramente diverse.

1️⃣ Fase iniziale (2017-2021): da una rapida espansione a una consapevolezza crescente

Quando Binance è stata fondata nel 2017, a differenza della maggior parte degli scambi di criptovalute di quel periodo, la priorità era la crescita e il prodotto. La struttura di conformità era relativamente leggera, senza un processo KYC sistematico e senza un quadro completo di lotta al riciclaggio.

Tuttavia, con l'espansione rapida del numero degli utenti a decine di milioni, l'attenzione della regolamentazione ha iniziato a concentrarsi. Tra il 2019 e il 2021, Binance ha gradualmente implementato verifiche di identità obbligatorie e ha iniziato a esplorare le richieste di licenza in alcune giurisdizioni. In questa fase, la conformità era più una "risposta passiva", la regolamentazione spingeva e la piattaforma rispondeva. Ma per l'intero settore, questo era già un livello di consapevolezza relativamente avanzato.

2️⃣ Punto di svolta (2023): ristrutturazione della gestione

Richard Teng ha ufficialmente assunto il ruolo di CEO, il background di Teng è notevole, con quasi vent'anni di esperienza nella regolamentazione finanziaria, essendo stato CEO dell'Autorità di regolamentazione dei servizi finanziari di Abu Dhabi Global Market (ADGM) e avendo una lunga carriera presso l'Autorità monetaria di Singapore. Nel video ha menzionato che nella sua carriera passata è sempre stato nella posizione di regolatore, ora si trova dall'altra parte, e questo cambio di prospettiva gli consente di comprendere meglio ciò che interessa realmente le autorità di regolamentazione.

Il significato di questo avvicendamento di personale va oltre il cambio di CEO. Segna il passaggio di Binance da un modello guidato dai fondatori a una struttura di gestione istituzionalizzata e professionale.

3️⃣ Periodo di ricostruzione (2024-2026): costruzione sistematica

Nei due anni successivi, Binance è entrata in una ricostruzione completa della conformità.

In termini di talenti, Binance ha assunto Noah Perlman come Chief Compliance Officer. Perlman era precedentemente Chief Operating Officer di Gemini Trust. Da quel momento in poi, il controllo della conformità di Binance non è più stato un dipartimento indipendente che rivede dopo il fatto, ma è stato integrato in ogni fase dello sviluppo del prodotto, delle operazioni aziendali e della gestione del rischio.

In termini di risultati delle licenze, i progressi sono stati altrettanto intensi:

- Attualmente ha ottenuto licenze, registrazioni o autorizzazioni in 20 giurisdizioni in tutto il mondo

- Entro la fine del 2025, diventerà il primo scambio di criptovalute a ottenere un'autorizzazione completa ad Abu Dhabi

- All'inizio del 2026, verrà presentata la domanda per la licenza pan-europea MiCA all'Unione Europea, se approvata potrà operare negli Stati membri dell'UE

⭐️ 3. Durante il riordino dell'industria, come definire la competitività della conformità?

Dallo sviluppo sopra descritto, la trasformazione della conformità di Binance offre le seguenti chiavi di lettura per l'intero settore delle criptovalute:

1️⃣ La capacità di conformità sta diventando un vantaggio competitivo chiave.

Quando Binance definisce i propri standard con una riduzione del 97% del rischio di sanzioni e 20 giurisdizioni, in realtà sta alzando il livello di ingresso per l'intero settore. La competizione futura tra gli scambi non sarà solo su quale valuta o quale tariffa, ma su chi ha una conformità più solida.

2️⃣ L'industria delle criptovalute sta passando da "sconvolgere la finanza tradizionale" a "integrarsi nella finanza tradizionale".

Il passaggio di Binance da un'assenza di sede e confini alla creazione attiva di un consiglio di amministrazione, alla richiesta di licenze globali e all'accettazione della supervisione della conformità rappresenta un'evoluzione inevitabile verso la maturità del settore.

3️⃣ Una cultura di conformità sana si basa sulla fiducia.

Le cause principali dei crolli di molte piattaforme non sono la mancanza di sistemi, ma la cultura dall'alto verso il basso che non considera la conformità come una questione importante. Binance ha chiarito che le indagini sulla conformità operano in modo indipendente, non soggette a interventi da parte degli azionisti o della direzione, e le decisioni di conformità si basano su leggi e procedure stabilite, e non su considerazioni commerciali.

⭐️ 4. Conclusione: il significato della conformità va oltre l'ottenimento di una licenza

Nel 2026, l'industria globale delle criptovalute sta vivendo una ristrutturazione silenziosa ma profonda.

L'aumento rapido della soglia di conformità potrebbe accelerare la concentrazione di risorse e utenti verso le piattaforme di conformità leader.

Per ogni utente che deposita asset sugli scambi, quanti operatori della piattaforma stanno lavorando sulla conformità? Quanto è profonda la collaborazione con le autorità di enforcement? Hanno la capacità di fermare i rischi prima che si verifichino frodi?

Il sottoscritto ritiene che le risposte a queste domande siano potenzialmente più degne di attenzione rispetto a quale sarà la prossima moneta che decuplica. 🤔