BNP Paribas a lancé une catégorie d'actions tokenisées pour un fonds du marché monétaire basé en France sur la blockchain Ethereum publique. Cette banque est la plus grande d'Europe, avec des actifs dépassant 3 trillions de dollars.
Ceci représente une autre étape importante dans la migration progressive des finances traditionnelles vers les technologies de registre distribué.
Le marché des actifs réels sur Ethereum dépasse 15 milliards de dollars avec l'adhésion de BNP Paribas à la vague de tokenisation
Le projet pilote a été réalisé via la plateforme Ast Fund de la banque, ce qui permet à BNP Paribas de tester l'intégration des chaînes publiques dans les structures de fonds fortement réglementées.
Cependant, la banque maintient un contrôle strict sur les actifs numériques.
Les actions tokenisées utilisent un modèle d'accès avec des autorisations spécifiques, ce qui signifie que les opérations de détention et de transfert sont cryptographiquement restreintes par des listes blanches de participants autorisés qui satisfont à des critères de conformité stricts.
BNP Paribas a déclaré que l'initiative a été mise en œuvre comme une expérience unique et limitée au sein du groupe, permettant à la banque de tester de nouveaux processus allant de l'émission et de l'agence de transfert à la tokenisation et au lien avec la chaîne publique, dans un cadre réglementé.
Cette approche fermée reflète un consensus croissant parmi les gestionnaires d'actifs institutionnels, où leur désir d'utiliser l'architecture de règlement sous-jacente des réseaux publics comme Ethereum est clairement évident.
Cependant, ces entreprises exigent toujours des contrôles d'accès stricts, comme dans les systèmes financiers traditionnels.
Il convient de noter que cette initiative intervient après l'expérience précédente de BNP Paribas qui a utilisé une chaîne privée au Luxembourg, et ce changement indique une transition institutionnelle prudente vers des réseaux publics pour permettre une plus grande interopérabilité à l'avenir.
Les fonds du marché monétaire se sont révélés être un terrain d'essai majeur pour les ambitions de Wall Street concernant la blockchain. Pour les investisseurs institutionnels, la tokenisation de ces fonds offre une alternative réglementée et à rendement sur des stablecoins soutenus par de la monnaie traditionnelle.
De plus, le traitement des fonds traditionnels repose sur des systèmes de règlement lents qui dépendent de paiements fragmentés, entraînant un gel du capital, tandis que la tokenisation permet un règlement presque atomique et instantané, améliorant considérablement l'efficacité du capital.
Edward Lugrand, le président numérique et responsable des données de la gestion d'actifs de BNP Paribas, a déclaré dans un communiqué : que cette deuxième opération d'émission de fonds tokenisés sur le marché monétaire, et cette fois en utilisant une architecture de chaîne publique, soutient nos efforts continus pour explorer comment la tokenisation peut contribuer à améliorer l'efficacité opérationnelle et la sécurité dans un cadre réglementé.
En même temps, BNP Paribas a rejoint un domaine encombré d'entreprises traditionnelles majeures telles que BlackRock, JPMorgan Chase & Co., et Fidelity Investments, qui ont tous lancé des fonds du marché monétaire tokenisés sur Ethereum.
Les données de Token Terminal révèlent qu'Ethereum domine actuellement le marché des actifs tokenisés, en tête des stablecoins, des biens et des fonds tokenisés.
Récemment, la valeur totale du marché des actifs réels tokenisés sur l'écosystème Ethereum a dépassé 15 milliards de dollars, en hausse d'environ 200 % d'une année sur l'autre.
